1. 怎樣購買權證
目前規定要參與買賣權證必須本人親自去營業部簽署《權證交易風險揭示書》後才可以，如果你開戶的時候沒有簽過的話是需要去補辦這個手續的
交易軟體上都可以看到權證的價格，目前權證的數量不多，在大智慧上輸入5800後看到都是上海的認購權證，580989是上海的惟一一隻認沽權證，輸入030和031看到的是深圳的認購權證，輸入038看到的深圳的認沽權證
最低購買量同股票一樣是1手=100份
2. 權證怎麼回事在股票軟體里怎麼看權證股票
是最基本的金融衍生產品。是指標的證券發行人或其以外的第三方發行，約定持有人在規定期間內或特定到期日，有權按約定價格向發行人購買或出售標的證券，或以現金結算方式收取結算差價的有價證券。
權證可以按照不同的劃分標准進行分類：
1 按權利行使方向分類
認購權證：賦予持有人權利，在未來某一時間以特定價格購買標的證券，但持有人並無義務購買標的證券。
認沽權證：賦予持有人權利，在未來某一時間以固定價格出售標的證券，但持有人並無義務出售標的證券。
2 按行使履約權利期間分類
歐式權證：投資者於到期日當日方能行使履約之權利
美式權證：投資者於權證存續期間內(含到期日當日)任一交易日皆可提出履約請求
百慕大式權證：投資者於存續期間的若干個交易日行使履約之權利
3 按發行人分類
股本權證：由上市公司發行，權證的行使會增加公司的股本
備兌權證：由上市公司以外的第三人發行，權證的行使不會造成總股本的增加。
4 按行權價與標的股價的關系分類：
價內認購權證：行權價低於標的證券價格
價平認購權證：行權價等於標的證券價格
價外認購權證：行權價高於標的證券價格
價內認沽權證：行權價高於標的證券價格
價平認沽權證：行權價等於標的證券價格
價外認沽權證：行權價低於標的證券價格
5 依履約結算方式分類：
證券結算型：行權時，發行人與權證持有人一方交付現金，另一方支付標的證券進行結算。
現金結算型：行權時，發行人與權證持有人按照股價與行權價之間差額以現金進行結算
二 權證的特點
1 權證的杠桿效應，能實現以小博大
權證對於投資者來說，只需付出原來用於投資相關資產的一小部份資金，即可把握資產變動的機會，從而獲利。此外，在目前沒有做空機制的滬深股市，認沽權證還可以為投資者提供在標的證券下跌中獲利的機會。
杠桿比率=標的證券價格/（權證價格/行使比例）
杠桿比率愈大表示杠桿效果愈大,其獲利與損失的風險也愈大；反之,杠桿比率愈小表示杠桿效果愈小,其獲利與損失的風險亦愈小。
例子：以武鋼認購權證為例，按2005年11月23日收盤價計算，G武鋼正股價格為2.77元，武鋼JTB1認購權證價格為0.822元，權證到期日行權比例為1:1，因此對應的當日杠桿比率為：
杠桿比率＝2.77/(0.822/(1:1))＝3.37倍。
風險收益揭示：權證的一大特點就是有杠桿效應，其收益可以被放大很多倍。若判斷錯誤，雖然絕對損失數目較小，但是虧損占總投資的比例非常高。
2 具有避險功能
權證具有期權性質。投資者如已持有或即將持有標的證券頭寸，可以購買認沽權證作為避險工具，例如投資者預測股票價格即將上漲,卻又擔心預測錯誤或者為了規避系統性風險,即可用少許的金額買進一個認沽權證,當股票下跌時,其權證獲利的部分可用來彌補買入股票標的證券的機會成本。當股票價格上漲時,其買入股票已經獲利,而損失的只是少許的權證金。反之,如該投資者預測標的物價格即將下跌,則可實行相反之避險操作策略。
3 損失有限、獲利無窮
權證到期前如不具行使價值或持有人未申請行使者,其最大損失僅為當初購買權證所支付的權利金,故損失有限。而在到期前,如標的資產價格上漲,則認購權證價格將隨之上漲,因標的證券價格可能無限上漲，故權證的獲利是無窮的，即使是認沽權證,其獲利空間也遠大於權利金的損失。
4 時效性
投資者買賣權證不像股票可以長期持有，權證具有存續期間，權證到期後即喪失其效力。權證到期時如不具行使價值,投資者將損失其當初購買權證的權利金。
5 T＋0的交易特點
當日買入的權證，當日可以賣出，這給短線投機資金提供了絕好的舞台。利用T＋0的交易特點，可以在一個交易日內做多個波段操作，資金的利用率大大提高；此外，參與權證交易，可以及時止損或獲利了結，避免隔夜風險。
三 決定權證價值的因素
一般習慣是把權證的價值分成兩部分：內在價值和時間價值：
權證價值 = 內在價值 ＋時間價值
內在價值是標的股價與行權價兩者之間的差額，如果為負數，則取值為0。就認購權證而言，如果標的股價大於行權價，則內在價值等於標的股價減去行權價，否則，內在價值為0。
而就認沽權證來說：如果標的股價小於行權價，則內在價值等於行權價減去標的股價，否則內在價值為0。
除非是很特殊情況，權證價值最少等於它的內在價值。
權證的時間價值是最難評價的一個部分。時間價值可以設想為標的證券價格在權證剩餘存續期間內，可能朝著持有人有利方向移動的概率而產生的價值。
有多個因素可決定權證的價值，下列六個因素是其中最為重要的，而大部分權證模型均考慮了這些因素。
1 標的證券價格
標的證券的價格愈高，認購權證的價值亦會愈高。基於這點，我們可以很容易看出，標的證券的價格愈高，內在價值愈高，而權證價值也會增加。對於認沽權證來說，情況就恰好相反。
2 無風險利率
無風險利率對於權證價格的影響不是非常直接。純粹從理論上來講，當整個經濟中的無風險利率增加的時候，股票價格的預期增長率也傾向於增加。然而，權證持有者收到的未來現金流的現值也將減少。這兩種因素都將減少認沽權證的價值。因此，無風險利率的增加，認沽權證的價格將減少。
對於認購權證來說，股票價格的上升，將增加認購權證的價格，而未來現金流的現值將減少。可以證明，隨著無風險利率的增加，認購權證的價格總是隨之增大。
3 股息
很多境外市場上，股息對認購權證的持有人不利，原因是持有人選擇購入權證，因而放棄了收取標的證券的股息；反過來說，股息對認沽權證持有人卻有利。按照《權證管理暫行辦法》，滬深市場的權證是有分紅保護的，即標的證券分紅時，權證的行權價也會做相應調整，由此對權證的價值影響非常小，嚴格從理論上講，分紅會稍微降低權證的理論價格。
4 距離到期的時間
無論是認購還是認沽權證，離到期日愈遠，其權證價值就愈大。為了直觀理解這一點，考慮其他條件相同但只有到期日不同的兩個美式權證，則有效期長的權證其執行的機會不僅包含了有效期短的那個權證的所有執行機會，而且它的獲利機會會更多，因此有效期長的權證的價值總是大於或等於有效期短的權證價值。
5 行權價
很容易看出，行權價愈高，認購權證的價值愈低——原因是標的證券價會漲至超過行權價的概率變得較低。但對認沽權證持有人來說，行權價愈高卻會令他們更受惠，因為他們有權以更高的價格出售標的證券。
6 波動率
波動率是決定權證價值最重要的一項因素，但人們直覺上卻往往很難理解它的影響。波動率是用來衡量標的證券價未來的變動范圍。它可以定義為衡量標的證券價隨著時間變化的波動程度。若標的證券過去曾出現大幅價格變動或未來預期會出現大幅價格變動，就會被稱為波動率大的股票。隨著波動率的增加，股票上升很高或者下跌很低的概率也隨著增加。對於股票來說，這兩種趨勢是相互抵消，而對於權證來說，則不是這樣，權證持有人可以規避對其不利的變化，而獲取有利的變化。因此，波動率的增加，認購和認沽權證的價
3. 期權，認沽權，認購權是什麼它們之間的區別是什麼
按照期權約定的交易方向，期權可以分為認購期權與認沽期權。
認購期權是指期權買方有權在約定時間按約定價格向期權賣方買入約定數量期權標的的期權。認購期權買方付出權利金，擁有買入期權標的的權利；認購期權賣方獲得權利金，需承擔應期權買方的要求賣出期權標的的義務。
認沽期權是指期權買方有權在約定時間按約定價格向期權賣方賣出約定數量特定標的的期權。認沽期權買方付出權利金，擁有賣出期權標的的權利；認沽期權賣方獲得權利金，需承擔應期權買方的要求買入期權標的的義務。
認沽和認購的區別在於：
1、到期價值不同：基金首次募集期購買基金的行為稱為認購，亦或與時尚人士有關。認沽，顧名思義就是在約定的未來日期出售約定的標的物。簡單來說就是認沽權證是熊市買的。認購權證是牛市買的。
2、概念意義不同：認沽是和認購對立的一個概念。在期權交易中會常使用。比如認沽權證，就是權證持有人在約定的日期按約定的價格出售對應的標的證券給權證創設方的一種權證。
3、風險價值不同：認沽本身是不含任何價值的，其價值在於在下跌的時候，至少可以按照認沽價格賣出股票，在空頭市場時一個做空性質的避險工具。
當買入認購權證的時候，首先要看認沽價格，再看對應的股票價格以及行權期限，買認沽權證風險要遠遠大於買認購權證.
4、擁有權力等級不同：認沽價格，就是在認股權證到期（行權期）的時候，你有權力按照這個價格賣出對應的股票。
當持有的認購權證的行權價格比對應股票價格低的時候，要行權就需要高買股票按照更低的行權價格賣給公司，行權就意味著更大的損失。
5、對流通股股東的補償不同：在正股股價下跌時，認沽權證的價格上漲，會對流通股股東的損失給予補償，從而降低流通股股東的盈虧平衡點；
而認購權證能讓流通股股東在未來可能的業績增長中分得一杯羹，但是，如果股價貼權，則在短期內不能給流通股股東多少補償。
4. 股票市場上,怎麼看那些權證是認購權證還是認沽權證
一.認股權證的後綴 HQC1是百慕大式認購權證
GFC1是百慕大式認購權證
HXB1是歐式認購權證
QCB1是歐式認購權證
JTB1是百慕大式認購權證
CWB1是歐式認購權證
YGC1是百慕大式認購權證
認估權證的後綴 JTP1是百慕大式認估權證
ZYP1是百慕大式認估權證
CMP1是百慕大式認估權證
JCP1是歐式認估權證
HQCP1是歐式認估權證
PGP1是歐式認估權證
YGP1是百慕大式認估權證
二.在深滬交易所跟買賣上市股票一樣.都有權證可以買賣.
三.不用單獨開一專門的交易賬戶.只要在你開戶的證卷營業部簽署權證風險揭示書一個同意買賣權證的手續就行了.
權證的風險比股票大.最好不要碰.
五糧權一(030002)
僑城權證(031001)
鋼釩權一(031002)
鋼釩權二(038001)
華菱JTP1(038003)
五糧權二(038004)
中集權證(038006)
鉀肥權證(038008
首創權一(580004)
雅戈權證(580006)
首創權一(580004)
萬華權一(580005)
雅戈權證(580006)
長電權證(580007)
國電權證(580008)
伊利權證(580009)
馬鋼權證(580010)
中化權證(580011)
雲化權證(580012)
武鋼權證(580013)
茅台權證(580990)
海爾權證(580991)
雅戈權證(580992)
萬華權二(580993)
招行CMP1(580997
5. 股票里什麼是認沽證和認權證 五糧液的認沽證和認權證是什麼情況 從這里可以看出這只股票是不是值得購買嗎
認沽證和認權證,是權證的二個品種,權證，是指基礎證券發行人或其以外的第三人發行的，約定持有人在規定期間內或特定到期日，有權按約定價格向發行人購買或出售標的證券，或以現金結算方式收取結算差價的有價證券。
五糧液的認購和認沽,就是規定期間按指定的價格(行權價)認購五糧液的股票或賣出五糧液的股票.它是五糧液股改的產物,送給流通股東的,已經到期,到期沒有行權的全部注銷.
從這個權證看不出這只股票值不值購買,這權證的行權定價一般是按照當時的市場價格來定價.
6. 股票中的認沽權證是怎麼回事
1、認沽權證：就是認可以某一個（認沽）價格賣出股票的權利證明。
本身是不含任何價值的，其價值在於在下跌的時候，你至少可以按照認沽價格賣出股票，在空頭市場時一個做空性質的避險工具。但在多頭市場認沽權證就是與市場趨勢背道而馳，風險是非常大的，不行權損失的是購買權證的費用，如果行權則是損失購買權證的費用，和對應股票價格減行權價格的損失。
那麼當你買入認購權證的時候，你首先要看認沽價格，再看對應的股票價格以及行權期限。
認沽價格，就是在認股權證到期（行權期）的時候，你有權力按照這個價格賣出對應的股票。當你持有的認購權證的行權價格比對應股票價格低的時候，你要行權就需要高買股票按照更低的行權價格賣給公司，行權就意味著更大的損失。
7. 是不是所有股票都有權證，哪裡去看權證
不是所有股票都有權證，目前兩市沒有正在交易的權證。在通達信軟體左下角「分類」里，可以看到「深滬權證」板塊，快捷鍵是「11」，在鍵盤輸入」11「，你就可以在軟體右下角的」通達信鍵盤精靈「里看到」深滬權證「，選擇並確認，即可進入權證板塊。
權證是最基本的金融衍生產品。是指標的證券發行人或其以外的第三方發行，約定持有人在規定期間內或特定到期日，有權按約定價格向發行人購買或出售標的證券，或以現金結算方式收取結算差價的有價證券。
權證可以按照不同的劃分標准進行分類：
1 按權利行使方向分類：
認購權證：賦予持有人權利，在未來某一時間以特定價格購買標的證券，但持有人並無義務購買標的證券。
認沽權證：賦予持有人權利，在未來某一時間以固定價格出售標的證券，但持有人並無義務出售標的證券。
2 按行使履約權利期間分類：
歐式權證：投資者於到期日當日方能行使履約之權利；
美式權證：投資者於權證存續期間內(含到期日當日)任一交易日皆可提出履約請求；
百慕大式權證：投資者於存續期間的若干個交易日行使履約之權利 。
8. 認沽權證\認購權證的價格是怎麼計算的呀!
估計你是新手，對權證中涉及的概念不是太懂。權證中的行權價由公司確定，權證的價格則是隨行就市，和股票的波動一樣，市場說了算。
下面這篇文章還不錯，希望能對你有所幫助：
中小投資者如何解讀權證方案
http://warrant.eastmoney.com/050715,1131,335877.html
在第二批股權分置改革試點公司中，計劃採用權證方式的不少，一家上市公司擬議中的「10送1股＋2份認購權證＋5份認沽權證」的方案正在機構中熱議。送股相對容易理解，「認股權證＋認沽權證」給流通股股東帶來的究竟是什麼？機構測算後可以心知肚明，但中小投資者可能很懵懂。
昨日，專業人士以上面提到的方案為例，對權證「組合拳」進行了通俗化的解讀。
作為例子的權證方案內容如下:流通股股東每持有10股流通股，將獲得非流通股股東支付2份認購權證和5份認沽權證。每份認購權證的持有人可按4.18元的行權價向非流通股股東購買1股股票，認購權證存續期為12個月，類型為歐式，是到期行權，結算方式為股票給付方式結算，即非流通股股東按行權價格向行權者收取現金並支付股份。每份認沽權證的持有人可按5.12元的行權價向非流通股股東出售1股股票，認沽權證存續期同為12個月，也是到期行權，結算方式為現金方式結算，即非流通股股東按行權價格與行權日股票結算價格之差額向行權者支付現金。根據交易所頒布的權證業務管理暫行規定，所謂股票結算價格，為行權日前5個交易日收盤價的中位數。
每10股1.88元「保底」
我們可以先簡單模擬一個行權過程。專業人士提示，假設該方案中兩種權證結算方式均為現金，權證1年到期時，至少可以為流通股東帶來每10股1.88元的收益。
假設A先生持有100股，按照方案，他可以獲得20份認購權證和50份認沽權證。假設他持有到期，12個月後，他可能面臨三種情況。
行權時的股票結算價在4.18－5.12(含)之間。這時，他可以同時使用認購權證和認沽權證。粗略地講，行權的結果等同於以4.18元的價格買進20股股票，以5.12元的價格賣出50股股票。僅僅以4.18元的價格買進20股股票，以5.12元的價格賣出20股股票，他的收益是18.8元，相當於每10股1.88元；如果加上以5.12元賣出30股獲得的差價(當股票結算價剛好也是5.12元時差價為零)，應該大於或者等於1.88元/10股。
股票結算價低於(含)4.18元。這時，認股權證不具有行權價值(A先生可能早已將該權證售出，獲得了一部分對價)，他可以行使認沽權，結果相當於以5.12元的價格賣50股給非流通股東，差價獲益應大於或者等於47元，每10股獲益不低於4.7元。
股票結算價高於5.12元。這時，認沽權證不具有行權價值(A先生可能早已將該權證售出，獲得了一部分對價)，但他可以行使認股權，以4.18元的價格買進20股。與高於5.12元的市價對照，他的賬面收益同樣高於18.8元，即高於1.88元/10股。
不過，作為例子的方案中認購權證結算方式為股票結算，這一點流通股股東應予以考慮。
非流通股東看好股價走勢
拋開具體的收益水平，該組合方案中，至少有一種權證具有行權價值，它的「雙保險」作用很明顯。對公司前景和公司未來股價走勢有信心，幾乎是每家上市公司一貫的表態。不過在上述作為例子的方案中，非流通股東對股價上升趨勢的信心是實在的。
非流通股股東向流通股股東同時派送認購權證和認沽權證，在其看來，認購權證和認沽權證同時行使的可能性較小，即在他看來，其所支付的「對價」僅是認購權證和認沽權證中的較大值。為什麼認購權證是2股而認沽權證是5股呢？顯然，在非流通股東預測中，行權日股票結算價低於4.18的可能性較小，而高於5.12的可能性較大。極端一點說，他可能只准備為認購權證支付代價。
流通股東如何爭取更多對價
在類似的組合權證方案中，流通股東可能採取怎樣的談判策略來爭取利益最大化呢？專業人士認為有以下幾種途徑:
增加派送認購權證和認沽權證的比例，無疑將提升可能的獲益。但是非流通股東在這一點上讓步的可能性不大。
重新確定行權價，將認購權證的行權價壓低，將認沽權證的行權價抬高，也會放大獲利空間。
認購權證的結算方式上，現金結算較之股票結算，實現收益的不確定性小。
改歐式權證類型為美式，即權證到期日之前行權，這樣將大大增加投機機會和靈活度，但考驗交易和監管水平。專業人士認為，A股市場現階段只怕難以接受美式權證的產生，在國際上也以歐式權證應用居多。
據記者了解，不少機構對於「認股權證＋認沽權證」的模式表示認可，但期望改進。因為無論是認購還是認沽權證，權證持有人獲利的機會取決於標的股票的波動，標的股票的波動難以預測，所以機構基於「不希望有更多的不確定性」，希望方案能夠簡化。對於不熟悉金融衍生工具的中小投資者來說，迅速認識和接受權證還存在問題，而這將妨礙他們對方案進行科學評價。